Gebhard Real Estate AG Berlin Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.10.2011 bis zum 30.09.2012 BILANZ

Gebhard Real Estate AG

Berlin

Jahresabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.10.2011 bis zum 30.09.2012

BILANZ

AKTIVA

	30.09.2012 Euro	30.09.2012 Euro	30.09.2011 Euro
A. AUFWENDUNGEN FÜR DIE INGANGSETZUNG DES GESCHÄFTSBETRIEBES		0,00	0,00
B. ANLAGEVERMÖGEN
I. Finanzanlagen		4.405.489,07	3.230.488,07
C. Umlaufvermögen
I. Forderungen und sonstige Vermögensgegenstände
1. Forderungen gegen verbundene Unternehmen	4.362.459,01		7.178.099.06
2. sonstige Vermögengegenstände	3.739.270,41	8.101.729,42	3.652.560,74
II. Guthaben bei Kreditinstituten		209,64	46.691,03
D. Rechnungsabgrenzungsposten		38.579,62	69.443,12
E. NICHT DURCH EIGENKAPITAL GEDECKTER FEHLBETRAG		9.988.230,36	8.176.021,69
Summe Aktiva		22.534.238,11	22.353.573,65

PASSIVA

	Euro	Gesamtjahr/Stand Euro	Euro	Vorjahr Euro
A. Eigenkapital
I. Gezeichnetes Kapital	100.000,00			100.000,00
II. Kapitalrücklage	200.000,00			200.000,00
III. Gewinnvortrag/Verlustvortrag	-8.476.021,63			-6.957.969,57
IV. Jahresüberschuss/Jahresfehlbetrag	-1.812.208,73			-1.518.052,06
V.Nicht durch Eigenkapital gedeckter Fehlbetrag	9.988.230,26	0,00		8.176.021,63
B Stille Einlagen		2.500.000,00		2.500.000,00
C Rückstellungen		10.235,00		10.235,00
D Verbindlichkeiten
1. Anleihen	12.744.788,75			13.040.045,00
2. Genussscheinkapital	1.800.000,00			1.800.000,00
3. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten	85.471,24			148.665,91
4. Verbindlichkeiten aus Lieferungen und Leistungen	83.972,78			4.340,95
5. Verbindlichkeiten gegenüber verbundenen Unternehmen	3.541.869,59			3.277.496,84
6. sonstige Verbindlichkeiten	1.767.900,75	20.024.003,11		1.572.789,95
Summe Passiva		22.534.238,11		22.353.573,65

ANHANG ZUM JAHRESABSCHLUSS FÜR DAS GESCHÄFTSJAHR
VOM 01. OKTOBER 2011 BIS 30. SEPTEMBER 2012

I. Allgemeine Angaben

Die Gesellschaft ist eine kleine Kapitalgesellschaft im Sinne des § 267 Abs. 1 HGB. Die Bilanz und die Gewinn- und Verlustrechnung sind nach den Bestimmungen der §§ 266 und 275 Abs. 2 HGB gegliedert. Der Anhang wurde gem. § 285 i.V.m. § 288 HGB erstellt.

Die Bezeichnung einzelner Posten der Bilanz und der Gewinn- und Verlustrechnung wurde gemäß § 265 Abs. 6 HGB geändert, sofern dies einer klareren Darstellung der Posten dient.

Posten der Bilanz und der Gewinn- und Verlustrechnung, die im Geschäftsjahr sowie im Vorjahr keinen Betrag ausweisen, werden gemäß § 265 Abs. 8 HGB nicht angegeben.

II. Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

Die Finanzanlagen wurden mit den Anschaffungskosten der Anteilsrechte bewertet.

Forderungen gegen verbundene Unternehmen wurden mit dem Nennwert der Darlehensforderung zzgl. aufgelaufener Zinsen zum Bilanzstichtag bewertet.

Die sonstigen Vermögensgegenstände sind zum Nennwert angesetzt.

Die flüssigen Mittel sind zu Nominalwerten ausgewiesen.

Die sonstigen Rückstellungen berücksichtigen im Rahmen einer vernünftigen kaufmännischen Beurteilung alle erkennbaren Risiken und ungewissen Verbindlichkeiten.

Verbindlichkeiten wurden mit dem Rückzahlungsbetrag angesetzt.

III. Sonstige Angaben

1.	Organe der Gesellschaft

Vorstand waren im Berichtszeitraum

Herr Hans-Peter Eger, Bankkaufmann, Berlin, (bis 19.10.2012)

Mit Beschluss des Aufsichtsrates vom 19.10.2012 wurde Herr Kai Stephan Hiller zum Vorstand der Gesellschaft bestellt.

Die Vorstände sind jeweils einzelvertretungsberechtigt und von den Beschränkungen gemäß § 181 BGB befreit.

Zu den Mitgliedern des Aufsichtsrates waren während des Berichtszeitraumes bestellt:

Herr Martin Hobler, Investmentmanager, Zürich, Vorsitzender

Herr Günther Jucho, Berlin, Bankkaufmann (bis 31.Dezember.2011)

Herr André Puriss, Oyten, Kaufmann (bis 19. März 2012)

Herr Christian Lachenmaier, Versorgungsingenieur Bergkirchen (ab 01. Januar 2012)

Herr Hanno Bernhard, Bankkaufmann, Berlin (ab 03. April 2012, verstorben 2013)

Beteiligungsbesitz, Beherrschungs- und Gewinnabführungsverträge

Die Gesellschaft ist zum Bilanzstichtag an folgenden Unternehmen zu mehr als 20 % beteiligt:

Gesellschaft	Sitz	Anteile am Kapital
		zum 30.09.2012
Gebhard Immobilien Süd GmbH	Berlin	EUR 25.000 / 100,0 %
Zweite RIO Immobilienverwaltungs GmbH	Berlin	EUR 23.700 / 94,8 %
JL Gastronomie GmbH & Co. Immobilien KG	Berlin	EUR 5.050 / 75,93 %
GRE Verwaltungs GmbH	Berlin	EUR 25.000 / 100 %

Laufzeit und Sicherung von Verbindlichkeiten

Von den Verbindlichkeiten besitzen EUR 5.309.770,34 eine Restlaufzeit von weniger als einem Jahr, EUR 14.219.000 eine Restlaufzeit bis zu fünf Jahren. EUR 12.419.000 der Verbindlichkeiten sind durch Grundpfandrechte gesichert.

Die übrigen Verbindlichkeiten sind weder durch Pfandrechte noch durch ähnliche Rechte besichert.

Forderungen und Verbindlichkeiten gegenüber Gesellschaftern

Zum Bilanzstichtag bestanden gegenüber Gesellschaftern Verbindlichkeiten in Höhe von EUR 1.986.931,87.

Überschuldung

Die Gesellschaft weist zum Bilanzstichtag ein negatives Eigenkapital von EUR 9.988.230,36 aus.

Unter Berücksichtigung der atypisch stillen Einlage von EUR 2.500.000,00, die für die Bestimmung der Überschuldung dem Eigenkapital zuzurechnen ist, ergibt sich eine Unterdeckung von EUR 7.488.230,36.

Zur Vermeidung einer tatsächlichen Überschuldung sind der Hauptgesellschafter und die Tochterfirmen der Gesellschaft dergestalt im Rang hinter die übrigen Gläubiger zurückgetreten, dass sie die Tilgung und Verzinsung des gewährten Darlehens nur nachrangig nach allen anderen Gläubigern im Rang des § 39 Abs. Nr. 1 bis 5 InsO , also im Rang des § 39 Abs. 2 InsO, verlangen können oder aus sonstigem freien Vermögen. Der Rangrücktritt wurde über einen Betrag in Höhe von insgesamt EUR 4.591.869,59 erklärt.

Darüber hinaus verfügt die Gesellschaft aus Sicht der Geschäftsführung über ausreichende stille Reserven in den Beteiligungen

Teilgewinnabführungsvertrag

Mit Zustimmung der Hauptversammlung vom 3. September 2009 besteht mit der RIO Real Estate Investment Opportunities GmbH, Berlin, ein Teilgewinnabführungsvertrag. Die Laufzeit des Vertrages beginnt am 30. September 2009. Die Eintragung des Teilgewinnabführungsvertrags in das Handelsregister erfolgte am 24. September 2009. Im Rahmen des Abschlusses des Teilgewinnabführungsvertrages hat die RIO Real Estate Investment Opportunities GmbH eine atypisch stille Einlage in Höhe von EUR 2.500.000,00 geleistet.

Ergebnisverwendung

Der Vorstand schlägt vor, den Jahresfehlbetrag des Geschäftsjahres 2011/12 in Höhe von EUR 1.812.208,73 auf neue Rechnung vorzutragen.

Berlin, den 30. September 2013

Kai-Stephan Hiller